CJ올리브영, 상장 시동…이선호·이경후 '3세 승계' 위한 초석 본격화

기사입력 : 2021년10월06일 07:01

최종수정 : 2021년10월06일 07:01

이르면 내년 상반기 중 증시 입성...다음달 주관사 확정 계획
기업가치 2조원 전망... 이선호·이경후 CJ 3세 승계작업 일환

[서울=뉴스핌] 송현주 기자 = CJ올리브영이 상장 채비에 나서고 있다. 본격적인 상장 주관사 선정을 위한 절차가 시작된 가운데 이르면 내년 상반기 상장이 예상된다. 최근 올리브영은 온라인으로의 체질개선에 성공하며 총 기업 가치는 총 2조원을 넘어설 것으로 전망된다.

상장이 완료되면 이선호 CJ제일제당 부장, 이경후 CJ ENM 부사장 등 CJ그룹 3세의 CJ 지분 매입 등 '승계' 재원으로 활용될 것으로 보인다.

[사진=CJ올리브영] 2020.08.26 hrgu90@newspim.com

◆ 내년 상반기쯤 증시 입성 예상...기업가치 2조원 전망

6일 업계에 따르면 CJ올리브영은 최근 국내외 증권사에 상장을 앞두고 입찰제안요청서(REP)를 발송했다. 다음달 입찰을 진행한 뒤 상장 주관사를 확정할 계획이다. 이르면 내년 상반기쯤 증시에 입성할 것으로 전망된다.

CJ올리브영은 2019년 11월 1일을 분할기일로 CJ올리브네트웍스로부터 Health&Beauty 사업부문을 인적분할해 설립한 분할 신설회사다. 건강 및 이용 관련 상품의 판매 등을 목적으로 하고 있다.

최대주주는 CJ그룹의 지주회사인 CJ로 지분 51.15%를 보유하고 있다. 이재현 CJ그룹 회장의 장남인 이선호 CJ제일제당 부장(지분율 11.09%)과 이 회장의 동생인 이재환 CJ파워캐스트 대표(4.64%), 이 회장의 장녀인 이경후 CJ ENM 부사장(4.26%) 등 CJ그룹 오너 일가들이 주요 주주로 있다.

CJ올리브영은 지난해 12월 상장 전 투자유치(프리IPO·Pre-IPO)를 통해 기업가치를 1조8361억원으로 인정받은 바 있다. 당시 CJ의 올리브영 재무적 투자자(FI)로 참여 의사를 밝힌 글랜우드 PE, JKL파트너스과 스틱인베스트먼트 중 글랜우드 PE가 최종 낙점된 바 있다. 글랜우드는PE 1360억원 규모 증자에 참여하는 한편 이선호 부장을 포함한 오너일가의 올리브영 보유지분 일부를 매각해 2780억원을 확보했다.

이에 최근 추정되는 CJ올리브영의 기업 가치는 '2조원'을 넘어설 것으로 보인다. 앞서 2014년 CJ올리브영과 CJ올리브네트웍스와 합병할 때 외부평가기관이 측정한 CJ올리브영의 기업가치는 2178억원이었다. 지난 2019년 CJ올리브네트웍스 기업분할 과정에서 추정된 올리브영의 기업가치도 6410억원의 수준으로 평가받았다.

시장에선 현재 H&B 스토어 시장에서 CJ올리브영이 유일하게 1위 자리를 굳건히 지키고 있는 점을 높이 평가한 것으로 분석된다. 올리브영은 지난 2분기 매출액은 전년보다 6.5% 오른 5133억원을 기록했다. 같은 기간 별도기준 순이익은 218억원으로 전년동기대비 42.5% 증가했다.

최근 사회적 거리두기 장기화에 따른 오프라인 매출 부진을 온라인 부문이 상쇄하고 있는 것으로 평가된다. 온라인 부문의 고성장이 지속되고 있어 전체 매출 내에서 온라인 비중은 23.4%에 달했다.

향후에도 호실적이 전망되고 있다. CJ올리브영의. 올해 1~8월 중 오늘드림 주문 건수는 지난해 대비 3배 이상 늘었고, 일주일의 할인기간(올영세일)엔 매출이 1000억원에 달하는 것으로 보인다.

최관순 SK증권 연구원은 "온라인 중심으로 기업 체질개선에 성공한 만큼 지속적인 실적개선세가 예상된다"며 "실제 IPO가 진행되면 1조8000억원 대비 높은 가치에 상장될 가능성이 높다"고 설명했다.

[서울=뉴스핌] 송현주 기자 2021.10.05 shj1004@newspim.com

◆ '올리브영 상장' 이선호·이경후 승계작업 일환...CJ 지배력 확대

업계에선 이번 CJ올리브영 상장이 이재현 CJ 회장의 두 자녀인 이선호 부장, 이경후 CJ ENM 부사장으로의 승계 작업 일환으로 해석하고 있다.

남매가 지배구조와 무관한 CJ올리브영 상장 이후 지분 매각을 통해 재원을 마련한 뒤 지배구조의 핵심인 CJ의 지분을 증여받게될 거란 관측이다.

특히 올리브영의 기업 가치가 커지면 커질수록 승계 작업은 수월하게 진행될 수 있다. 현재 이 부장과 이 부사장의 CJ 지분율은 각각 2.75%, 1.19% 수준으로 지주사 지배력은 현재 미미한 수준이다.

하지만 이들이 CJ올리브영 상장을 통해 마련한 자금으로 CJ 지분을 확보할 경우 이들의 지분율은 확대된다. 실제 이들이 상장 후 보유주식을 모두 처분하면 3000억원 이상의 실탄을 확보, CJ 지분 10% 이상을 사들일 수 있다.

이 부장이 지난해 말 보유중인 CJ올리브네트웍스의 지분 중 일부를 매각한 것도 승계작업의 초석 마련이라는 관측이 나온다. 지난해 말 진행된 CJ올리브영의 프리IPO에서 글렌우드PE에 구주 일부를 매각해 거액의 자금을 마련했다.

이에 이 부사장과 이 부장은 올해 1분기 CJ 신형우선주(CJ4우)를 각각 5만2209주, 7만8588주를 장내 매수해 우선주 지분율을 각각 23.95%, 24.84%로 끌어올렸다.

일각에선 이르면 내년 상반기 상장 완료 시 CJ올리브영의 가치 확대와 이 부장과 이 부사장의 지분 정리 및 CJ와 지분 교환을 한다면 그룹 전체에 대한 지배력은 더욱 강화될 것란 예상도 우세하다.

CJ올리브영 관계자는 "내년을 목표로 내부에서 상장 작업을 진행중에 있다"며 "상장 준비를 위한 역량을 강화하고 있다"고 설명했다.

업계 한 관계자는 "최근 CJ 3세들의 경영 보폭이 넓어지고 있다"며 "특히 올리브영 상장 과정에서 주식 처분이나 CJ와 주식을 교환이 단기간에 3세들의 지배력을 높일 수 있는 방법"이라고 했다.

shj1004@newspim.com

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모델 문가비 아들 친부는 정우성 [서울=뉴스핌] 양진영 기자 = 모델 문가비(35)가 출산한 아들의 친부가 배우 정우성(51)인 것으로 드러났다. 정우성 소속사 아티스트컴퍼니는 24일 "문가비가 소셜미디어를 통해 공개한 아이는 정우성의 친자가 맞다"며 "아이의 양육 방식에 대해서 최선의 방향으로 논의 중이다. 아버지로서 아이에 대해 끝까지 책임을 다할 것"이라고 밝혔다. 다만 "출산 시점과 두 사람의 교제 여부, 결혼 계획 등 사생활 관련 내용은 확인해 줄 수 없다"고 알렸다. 배우 정우성 [사진=에이스메이커무비웍스] 앞서 두 사람 사이의 득남 소식이 알려졌다. 두 사람은 2022년 한 모임에서의 만남 가까이 지냈으나 교제한 사이는 아니었고 결혼 계획도 없는 것으로 전해졌다. 작년 6월 문가비가 임신 사실을 알렸고 정우성은 양육의 책임을 약속했다고 한다. 문가비는 뷰티 예능 프로그램 '겟잇뷰티' 등으로 얼굴을 알린 한동안 활동을 중단했다가 지난 22일 인스타그램을 통해 아들 출산 사실을 고백했다. 그러나 결혼 여부나 아이 아버지에 관한 언급은 없어 궁금증을 샀다. 당시 문가비는 "너무 갑작스럽게 찾아온 소식에 아무 준비가 돼 있지 않았던 저는 임신의 기쁨이나 축하를 마음껏 누리기보다는 가족들의 축복 속에 조용히 임신 기간 대부분을 보냈다"며 "그렇게 하기로 선택한 건 오로지 태어날 아이를 위함이었다. 마음 한편에 늘 소중한 무언가를 지키기 위해서는 꽁꽁 숨겨야 한다고 생각했다"고 했다. [사진=문가비 인스타그램] 이어 "세상에 나온 아이를 앞에 두고 여전히 완벽한 준비가 되지 않은 엄마지만 그런 내 부족함과는 상관없이 존재 자체만으로 나의 마음을 사랑으로 채워주는 아이를 보며, 완벽함보다는 사랑과 행복으로 가득 찬 건강한 엄마가 돼야겠다고 다짐했다"며 "그러기 위해서는 용기를 내야 한다고 생각했다"고 말했다. 문가비는 1989년생으로 2017년 온스타일 예능 '매력티비'와 '겟잇뷰티'로 얼굴을 알렸다. 이후 SBS '정글의 법칙'과 KBS '볼빨간 당신' 등 각종 예능에 출연했다. 여러 광고와 헤라서울패션위크 등 패션쇼 무대에도 섰다. jyyang@newspim.com 2024-11-25 09:48

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이재명 '위증교사' 1심 김동현 판사 누구 [서울=뉴스핌] 배정원 기자 = 이재명 더불어민주당 대표의 위증교사 혐의 1심 선고를 맡은 서울중앙지법 형사합의33부 재판장에 대한 관심이 집중되고 있다. 서울중앙지법 형사합의33부(김동현 부장판사)는 25일 오후 2시 위증교사 혐의로 기소된 이 대표의 1심 선고공판을 진행한다. 전라남도 장성 출신의 김동현 부장판사는 고려대학교 법학과를 졸업하고 2001년 사법연수원을 30기로 수료했다. 김 부장판사는 2004년 광주지법 판사를 시작으로 인천지법, 서울동부지법, 서울고법 등을 거쳐 지난해부터 선거·부패 사건을 전담하는 서울중앙지법 형사합의33부 부장판사로 재직하고 있다. [서울=뉴스핌] 이형석 기자 = 이재명 더불어민주당 대표가 25일 오전 서울 여의도 국회에서 열린 최고위원회의에 자리하고 있다. 2024.11.25 leehs@newspim.com 김 부장판사는 이 대표의 위증교사 사건 외에도 '대장동·위례신도시·성남FC·백현동 의혹' 사건을 함께 심리하고 있는데, 해당 사건은 기록의 양이 방대하고 쟁점이 복잡해 1심 선고를 하기까지 몇 년이 더 걸릴 수 있다는 전망이 나온다. 당초 이 대표 측은 두 사건을 분리해서 진행할 경우 방어권 보장에 어려움을 겪게 된다며 병합 심리를 요구했으나, 김 부장판사는 두 사건을 병합하지 않고 별도로 진행하기로 결정했다. 또 김 부장판사는 이른바 '가짜 수산업자'에게 금품을 받은 혐의로 기소된 박영수 전 특별검사(특검)의 1심 사건을 맡으며 징역 4개월에 집행유예 1년을 선고하기도 했다. 당시 김 부장판사는 "이 사건 범행으로 공직자의 공정한 직무수행과 공공기관에 대한 국민의 신뢰가 크게 훼손됐다"며 "특히 박영수 피고인은 국정농단 규명을 위해 임명된 특별검사로 어느 공직자보다 공정성과 청렴성에서 모범을 보여야함에도 금품을 수수했다"고 질책했다. 박 전 특검 등에게 금품을 제공한 혐의로 기소된 가짜 수산업자 김모 씨에 대해서는 "다수의 공직자에게 긴 시간 금품을 제공한 점, 이종범죄로 처벌받은 전력이 있는 점 등을 고려했다"며 징역 6개월의 실형을 선고했다. 또 김 부장판사는 이명박 정부 시절 이른바 '스파르타팀'을 꾸려 정부에 우호적인 방향으로 온라인 여론을 조작한 혐의 등으로 기소된 전직 청와대 비서관들에게도 징역형 집행유예를 선고한 바 있다. 이런 가운데, 위증교사 혐의는 이 대표의 형사 사건 중 가장 불리한 판결이 나올 가능성이 높은 사건으로 꼽히고 있다. 검찰에 따르면 최근 6년간 유죄가 확정된 위증교사 사범 195명 중 실형(69명)이나 징역형 집행유예(114명)가 선고된 사례는 94.8%에 이르며 벌금형(12명) 선고 비율은 6.2%에 그쳤다. 이 대표가 만약 위증교사 혐의로 대법원에서 금고 이상의 형(집행유예 포함)을 확정받으면 공직선거법 제19조에 따라 피선거권이 박탈돼 형이 실효될 때까지 선거에 출마할 수 없게 된다. jeongwon1026@newspim.com 2024-11-25 11:19