[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = 다올투자증권에서 17일 삼성전자(005930)에 대해 '트레이딩 구간 지속'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 77,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 38.5%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 삼성전자 리포트 주요내용
다올투자증권에서 삼성전자(005930)에 대해 '25년 영업이익 38.7조원(+13%)으로 직전 대비 하향. DRAM과 NAND 연간 ASP 가정치의 하향 조정 영향. 모바일, 디스플레이 등 부진한 세트 수요에 연동해 전반적 실적 동력이 약한 상황. 향후 2H25 온디바이스 AI 효과 등 범용 제품 ASP 상승 여부에 따라 전 사업 부문의 실적 회복 탄력도가 강하게 나타날 것으로 예상. 따라서 향후 유의미한 주가 반등은 1) 경기에 대한 반등 시그널 확인과 함께 업황 회복 기대감 형성, 2) 개별적인 고부가 제품(HBM3E/HBM4, QLC 기반 고용량 eSSD) 경쟁력이 확인될 때 가능할 전망. 25년 추정치 하향 및 Target Multiple 하향에 따라 적정주가 7.7만원으로 하향.'라고 분석했다.
또한 다올투자증권에서 '4분기 매출액 76.5조원(-3%, 이하 QoQ), 영업이익 8.2조원(-10%)으로 컨센서스(OP 9.5조원) 하회 전망. 부문별 영업이익은 DS 3.6조원, DX 2.8조원, SDC 1.4조원, Harman 0.4조원 전망'라고 밝혔다.
◆ 삼성전자 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 93,000원 -> 77,000원(-17.2%)
- 다올투자증권, 최근 1년 목표가 하락
다올투자증권 고영민 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 77,000원은 2024년 11월 20일 발행된 다올투자증권의 직전 목표가인 93,000원 대비 -17.2% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 다올투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 01월 05일 93,000원을 제시한 이후 상승하여 24년 05월 31일 최고 목표가인 110,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 77,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전자 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 83,417원, 다올투자증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 다올투자증권에서 제시한 목표가 77,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 83,417원 대비 -7.7% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 BNK투자증권의 72,000원 보다는 6.9% 높다. 이는 다올투자증권이 타 증권사들보다 삼성전자의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 83,417원은 직전 6개월 평균 목표가였던 104,417원 대비 -20.1% 하락하였다. 이를 통해 삼성전자의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 삼성전자 리포트 주요내용
다올투자증권에서 삼성전자(005930)에 대해 '25년 영업이익 38.7조원(+13%)으로 직전 대비 하향. DRAM과 NAND 연간 ASP 가정치의 하향 조정 영향. 모바일, 디스플레이 등 부진한 세트 수요에 연동해 전반적 실적 동력이 약한 상황. 향후 2H25 온디바이스 AI 효과 등 범용 제품 ASP 상승 여부에 따라 전 사업 부문의 실적 회복 탄력도가 강하게 나타날 것으로 예상. 따라서 향후 유의미한 주가 반등은 1) 경기에 대한 반등 시그널 확인과 함께 업황 회복 기대감 형성, 2) 개별적인 고부가 제품(HBM3E/HBM4, QLC 기반 고용량 eSSD) 경쟁력이 확인될 때 가능할 전망. 25년 추정치 하향 및 Target Multiple 하향에 따라 적정주가 7.7만원으로 하향.'라고 분석했다.
또한 다올투자증권에서 '4분기 매출액 76.5조원(-3%, 이하 QoQ), 영업이익 8.2조원(-10%)으로 컨센서스(OP 9.5조원) 하회 전망. 부문별 영업이익은 DS 3.6조원, DX 2.8조원, SDC 1.4조원, Harman 0.4조원 전망'라고 밝혔다.
◆ 삼성전자 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 93,000원 -> 77,000원(-17.2%)
- 다올투자증권, 최근 1년 목표가 하락
다올투자증권 고영민 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 77,000원은 2024년 11월 20일 발행된 다올투자증권의 직전 목표가인 93,000원 대비 -17.2% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 다올투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 24년 01월 05일 93,000원을 제시한 이후 상승하여 24년 05월 31일 최고 목표가인 110,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 77,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전자 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 83,417원, 다올투자증권 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 다올투자증권에서 제시한 목표가 77,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 83,417원 대비 -7.7% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 BNK투자증권의 72,000원 보다는 6.9% 높다. 이는 다올투자증권이 타 증권사들보다 삼성전자의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 83,417원은 직전 6개월 평균 목표가였던 104,417원 대비 -20.1% 하락하였다. 이를 통해 삼성전자의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
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