[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = DB금융투자에서 07일 삼성전기(009150)에 대해 '3Q24E 컨센서스 하회 전망, 25E 회복 방향성은 유효'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 190,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 46.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 삼성전기 리포트 주요내용
DB금융투자에서 삼성전기(009150)에 대해 '3Q24E 매출액은 2조 6,586억원 (+12.6%YoY, +3.0%QoQ), 영업이익은 2,274억원(+23.6%YoY, +9.3%QoQ)을 기록할 것으로 전망. 컨센서스 영업이익(2,447억원)을 소폭 하회할 것으로 예상. 컴포넌트사업부의 실적 회복 세가 다소 아쉬웠을 것으로 전망. 예상보다 더딘 MLCC 업황 회복세를 감안하여 24E 연간 영업이익 추정치 7% 하향 조정. 다만 MLCC 산업은 이미 회복 사이클에 진입. 수요와 공급이 균형을 이룰 것으로 예상되는 1H25부터는 삼성전기 등 MLCC 업체들이 가동률 상승와 함께 판가 압박에서도 상대적으로 자유로워질 것으로 예상. 이때 영업 레버리지 효과도 본격화될 것'라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 '목표주가 190,000원으로 하향, 투자의견 BUY 유지: 실적 추정치 하향 및 밸류에이션 방법 변경(PBR Valuation. 12M BPS 119,108원 x Multiple 1.6배)으로 목표주가 190,000원으로 하향. 다만 1) MLCC 산업 전반 물동량 증가세 2) AI 탑재 증가하며 MLCC 채용량 및 BoM Cost 상승, 3) 유리기판, 실리콘 커패시터 등 중장기 모멘텀 상존한다는 점에서 매수 의견 유지. 중국 경기부양책이 효과 보일 경우 중화권 비중 높은 컴포넌트사업부 중심의 추가 수혜 기대 가능'라고 밝혔다.
◆ 삼성전기 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 215,000원 -> 190,000원(-11.6%)
- DB금융투자, 최근 1년 목표가 하락
DB금융투자 조현지 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 190,000원은 2024년 08월 01일 발행된 DB금융투자의 직전 목표가인 215,000원 대비 -11.6% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB금융투자가 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 10월 23일 210,000원을 제시한 이후 상승하여 24년 05월 28일 최고 목표가인 215,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 190,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전기 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 202,000원, DB금융투자 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DB금융투자에서 제시한 목표가 190,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 202,000원 대비 -5.9% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 iM증권의 180,000원 보다는 5.6% 높다. 이는 DB금융투자가 타 증권사들보다 삼성전기의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 202,000원은 직전 6개월 평균 목표가였던 183,286원 대비 10.2% 상승하였다. 이를 통해 삼성전기의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 삼성전기 리포트 주요내용
DB금융투자에서 삼성전기(009150)에 대해 '3Q24E 매출액은 2조 6,586억원 (+12.6%YoY, +3.0%QoQ), 영업이익은 2,274억원(+23.6%YoY, +9.3%QoQ)을 기록할 것으로 전망. 컨센서스 영업이익(2,447억원)을 소폭 하회할 것으로 예상. 컴포넌트사업부의 실적 회복 세가 다소 아쉬웠을 것으로 전망. 예상보다 더딘 MLCC 업황 회복세를 감안하여 24E 연간 영업이익 추정치 7% 하향 조정. 다만 MLCC 산업은 이미 회복 사이클에 진입. 수요와 공급이 균형을 이룰 것으로 예상되는 1H25부터는 삼성전기 등 MLCC 업체들이 가동률 상승와 함께 판가 압박에서도 상대적으로 자유로워질 것으로 예상. 이때 영업 레버리지 효과도 본격화될 것'라고 분석했다.
또한 DB금융투자에서 '목표주가 190,000원으로 하향, 투자의견 BUY 유지: 실적 추정치 하향 및 밸류에이션 방법 변경(PBR Valuation. 12M BPS 119,108원 x Multiple 1.6배)으로 목표주가 190,000원으로 하향. 다만 1) MLCC 산업 전반 물동량 증가세 2) AI 탑재 증가하며 MLCC 채용량 및 BoM Cost 상승, 3) 유리기판, 실리콘 커패시터 등 중장기 모멘텀 상존한다는 점에서 매수 의견 유지. 중국 경기부양책이 효과 보일 경우 중화권 비중 높은 컴포넌트사업부 중심의 추가 수혜 기대 가능'라고 밝혔다.
◆ 삼성전기 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 215,000원 -> 190,000원(-11.6%)
- DB금융투자, 최근 1년 목표가 하락
DB금융투자 조현지 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 190,000원은 2024년 08월 01일 발행된 DB금융투자의 직전 목표가인 215,000원 대비 -11.6% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 DB금융투자가 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 10월 23일 210,000원을 제시한 이후 상승하여 24년 05월 28일 최고 목표가인 215,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 다소 하락하여 최근 1년 중 최저 목표가인 190,000원을 제시하였다.
◆ 삼성전기 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 202,000원, DB금융투자 보수적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 DB금융투자에서 제시한 목표가 190,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 202,000원 대비 -5.9% 낮지만 전체 증권사 중 최저 목표가인 iM증권의 180,000원 보다는 5.6% 높다. 이는 DB금융투자가 타 증권사들보다 삼성전기의 주가를 비교적 보수적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 202,000원은 직전 6개월 평균 목표가였던 183,286원 대비 10.2% 상승하였다. 이를 통해 삼성전기의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.