[서울=뉴스핌] 로보뉴스 = KB증권에서 28일 인텔리안테크(189300)에 대해 '하반기 드라마틱한 실적 반전이 필요'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 71,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 15.3%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.
◆ 인텔리안테크 리포트 주요내용
KB증권에서 인텔리안테크(189300)에 대해 '2024년 2분기 예상 매출액(K-IFRS 연결)은 765억원(-12.7% YoY, +63.8% QoQ), 영업이익 8억원(-90.2% YoY, 흑자전환 QoQ, OPM 1.0%), 지배순이익 21억원(-63.5% YoY, 흑자전환 QoQ)으로 시장 기대치를 하회할 전망. 올해 해상용 VSAT 안테나 부문 성장은 제한적. 저궤도 위성용 안테나 부문은 2분기부터 성장 이어져. 연간 전체적으로 상저하고의 흐름이 예상. 하지만 올해 3,270억원 이상 매출을 기록하기 위해서는 하반기 분기 평균 1,000억원 이상의 매출 달성이 필요. 이에 따라 하반기 실적 부담은 확대될 전망이며, 해상용 VSAT 안테나의 확연한 판매 회복과 원웹향 평판형 안테나 대규모 수주 등 뚜렷한 모멘텀이 뒷받침 되어야 달성 가능할 것으로 예상.'라고 분석했다.
또한 KB증권에서 '투자의견 'Buy'를 유지하며, 목표주가는 기존 87,000원에서 71,000원으로 하향 조정. 목표주가 하향은 1) 전년동기 대비 1H 해상용 VSAT 안테나 판매 감소, 2) 높은 고정비 레벨과 이에 따른 3) 연간 이익 모멘텀 약화가 예상되기 때문.'라고 밝혔다.
◆ 인텔리안테크 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 84,000원 -> 71,000원(-15.5%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 하락
KB증권 한유건 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 71,000원은 2024년 04월 26일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 84,000원 대비 -15.5% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 28일 97,000원을 제시한 이후 하락하여 24년 01월 24일 최저 목표가인 70,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 못 미치지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 71,000원을 제시하였다.
◆ 인텔리안테크 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 82,000원, KB증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 71,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 82,000원 대비 -13.4% 낮으며, KB증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 한화투자증권의 73,000원 보다도 -2.7% 낮다. 이는 KB증권이 인텔리안테크의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 82,000원은 직전 6개월 평균 목표가였던 100,000원 대비 -18.0% 하락하였다. 이를 통해 인텔리안테크의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.
◆ 인텔리안테크 리포트 주요내용
KB증권에서 인텔리안테크(189300)에 대해 '2024년 2분기 예상 매출액(K-IFRS 연결)은 765억원(-12.7% YoY, +63.8% QoQ), 영업이익 8억원(-90.2% YoY, 흑자전환 QoQ, OPM 1.0%), 지배순이익 21억원(-63.5% YoY, 흑자전환 QoQ)으로 시장 기대치를 하회할 전망. 올해 해상용 VSAT 안테나 부문 성장은 제한적. 저궤도 위성용 안테나 부문은 2분기부터 성장 이어져. 연간 전체적으로 상저하고의 흐름이 예상. 하지만 올해 3,270억원 이상 매출을 기록하기 위해서는 하반기 분기 평균 1,000억원 이상의 매출 달성이 필요. 이에 따라 하반기 실적 부담은 확대될 전망이며, 해상용 VSAT 안테나의 확연한 판매 회복과 원웹향 평판형 안테나 대규모 수주 등 뚜렷한 모멘텀이 뒷받침 되어야 달성 가능할 것으로 예상.'라고 분석했다.
또한 KB증권에서 '투자의견 'Buy'를 유지하며, 목표주가는 기존 87,000원에서 71,000원으로 하향 조정. 목표주가 하향은 1) 전년동기 대비 1H 해상용 VSAT 안테나 판매 감소, 2) 높은 고정비 레벨과 이에 따른 3) 연간 이익 모멘텀 약화가 예상되기 때문.'라고 밝혔다.
◆ 인텔리안테크 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 하향조정, 84,000원 -> 71,000원(-15.5%)
- KB증권, 최근 1년 목표가 하락
KB증권 한유건 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 71,000원은 2024년 04월 26일 발행된 KB증권의 직전 목표가인 84,000원 대비 -15.5% 감소한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 KB증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 07월 28일 97,000원을 제시한 이후 하락하여 24년 01월 24일 최저 목표가인 70,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 못 미치지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 71,000원을 제시하였다.
◆ 인텔리안테크 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 82,000원, KB증권 가장 보수적 접근
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
오늘 KB증권에서 제시한 목표가 71,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 낮은 수준으로 전체 목표가 평균인 82,000원 대비 -13.4% 낮으며, KB증권을 제외한 증권사 중 최저 목표가인 한화투자증권의 73,000원 보다도 -2.7% 낮다. 이는 KB증권이 인텔리안테크의 향후 방향에 대해 보수적으로 접근하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 82,000원은 직전 6개월 평균 목표가였던 100,000원 대비 -18.0% 하락하였다. 이를 통해 인텔리안테크의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.
이 기사는 뉴스핌과 금융 AI 전문기업 씽크풀이 공동 개발한 기사 자동생성 알고리즘에 의해 실시간으로 작성된 것입니다.