美 3분기 기업실적, 예상 밖 선전...은행 '웃고', 제조 '울고'

기사입력 : 2019년11월01일 15:15

최종수정 : 2019년11월01일 15:16

[서울=뉴스핌] 이홍규 기자 = 미국 기업의 올해 3분기 실적이 예상 밖 선전을 연출하고 있다. 순이익 자체는 감소가 전망되지만 감소폭이 우려대로 가파르지는 않았고 예상을 웃도는 기업이 다수 나왔다.

◆ "순익 감소폭 예상보다 작네"...75% 예상 웃돌아

금융정보업체 레피니티브에 따르면 31일(현지시간) 스탠더드앤드푸어스(S&P)500지수 기업의 3분기 순이익은 전년 동기보다 0.8% 줄어들 것으로 관측됐다. 이달 초 2.2% 감소 전망에서 개선됐다.

또 동종 업체 팩트셋의 집계 결과 500개 기업 중 342곳이 실적을 내놓은 가운데 약 75%가 애널리스트 예상치를 예상치를 웃도는 순익을 발표했다. 이같은 비율은 지난 5년 평균치 72%를 넘어서는 것이다.

미중 무역전쟁과 경기둔화 여파에 기업 실적이 전방위적으로 고꾸라질 것이라는 우려와 다른 상황이 연출되고 있는 셈이다. 클리어브릿지 인베스트먼츠의 피터 반데르리 포트폴리오 매니저는 "순익이 예상보다 정말 좋다"고 월스트리트저널(WSJ)에 말했다.

◆ 은행: 웰스파고 빼고 '서프라이즈'

은행 업종은 골드만삭스, 뱅크오브아메리카의 순익이 감소했지만 예상치(일회성 항목 제외 주당순이익 기준)와 비교하면 대체로 '서프라이즈'다.

JP모간의 3분기 순익은 90억8000만달러 전년동기 대비 8% 늘어났고, 씨티그룹은 49억100만달러로 6% 증가했다. 모간스탠리는 2% 늘어난 21억7000만달러를 기록했다. 하지만 골드만삭스와 뱅크오브아메리카는 각각 27%, 21% 감소한 17억9000만달러, 52억7000만달러를 나타냈다.

뉴욕증권거래소(NYSE) 전광판에 비친 골드만삭스 로고. [사진=로이터 뉴스핌]

JP모간의 주당순이익(이하 일회성 항목 제외)은 2.68달러로 예상치 2.45달러를 넘겼다. 씨티그룹은 2.70달러로 전망치 1.95달러를 상회했다. 모간스탠리는 1.27달러다. 예상치 1.11달러였다. 골드만삭스와 뱅크오브아메리카 역시 각각 6.28달러, 0.56달러로 예상치 4.81달러, 0.51달러를 상회했다. 주요 은행 모두 예상을 웃돈 성적표를 내놓은 셈이다.

다만 웰스파고는 순익도 감소했고 예상치도 하회했다. 웰스파고 순익은 40억4000만달러로 26% 감소했으며 주당순이익은 0.92달러로 예상치 1.15달러를 하회했다. 3년여전 불거진 '유령계좌 스캔들'에 따른 법률 비용이 악재가 됐다.

반데르리 포트폴리오 매니저는 "(대형은행의 실적은) 미국 경제 성장의 핵심인 소비자 부문이 강력하다는 점을 부각했다"고 총평했다.

◆ 제조: 대외 악재 탓에 대체로 부진

제조업계 순익은 대체로 감소세였고, 서프라이즈 정도도 저조했다. 제조업계 다수가 해외 의존도가 높은 만큼 대외 악재에 취약할 수 밖에 없었다. 미중 무역갈등, 달러화 강세, 글로벌 경기 둔화 요인이 제조업체들의 순익을 짓눌렀다.

자동차 제조회사 포드의 3분기 순익은 4억2500만달러로 1년 전보다 57% 줄었다. 제너럴모터스(GM)의 순익은 9% 감소한 23억달러를 나타냈다. 항공기 제조업체 보잉은 11억6700만달러로 51% 줄었다. 포드와 GM의 주당순이익은 각각 0.34달러, 1.72달러로 각각 예상치 0.26달러, 1.60달러를 웃돌았으나 보잉은 1.45달러로 전망치 2.09달러를 하회했다.

◆ 식료·소비: 엇갈린 흐름...코카콜라 '굿'

식료·소비업계는 엇갈린 양상을 보였다. 코카콜라의 3분기 순익은 25억9300만달러로 38% 늘어난 반면, 맥도날드는 22억7300만달러로 증가폭이 0.5%에 그치는 등 강보합에 그쳤다. 스타벅스는 35억9900만달러로 20% 감소했다. 프록터 앤드 갬블(P&G)은 35억9300만달러로 12% 증가했다.

주당순이익을 기준으로 맥도날드는 2.11달러를 기록, 예상치 2.21달러를 하회했으며 코카콜라는 0.56달러로 전망치와 동일했다. 스타벅스와 P&G는 각각 0.78달러, 1.37달러로 예상치 0.72달러, 1.24달러를 상회했다.

◆ 기술: '팡' 희비 뚜렷...페이스북·넷플릭스 '호실적'

정보기술(IT) 업종도 제각각이었다. 특히 미국 증시를 지탱해 온 5대 기술주 페이스북·아마존·넷플릭스·구글 등 이른바 '팡'(FAANG)의 희비가 주목된다.

페이스북과 넷플릭스의 순익은 각각 60억9100만달러, 6억6500만달러로 각각 19%, 65% 증가한 반면, 구글 모회사인 알파벳과 아마존은 700억6800만달러, 21억3400만달러로 23%, 26% 각각 쪼그라들었다.

주당순이익으로도 페이스북과 넷플릭스는 각각 2.12달러, 1.47달러를 기록, 예상치 1.91달러와 1.04달러를 웃돌았지만 알파벳과 아마존은 10.12달러, 4.23달러로 예상치 12.42달러를, 4.62달러를 모두 하회했다. 아마존과 알파벳의 실적 악화는 미중 무역갈등뿐 아니라 정부 규제 강화로 사업 입지가 줄어든 데 따른 것으로 분석된다.

애플은 순익은 136억8600만달러로 3.1% 소폭 감소했지만 주당순이익이 3.303달러로 전망치 2.84달러를 상회하며 좋은 실적을 냈다는 평가를 받았다.

차세대 기술주로 평가받는 마이크로소프트는 순익이 106억7800만달러로 21% 늘었다. 주당순이익도 1.38달러로 예상치 1.25달러를 뛰어넘으며 호실적을 냈다.

IBM과 트위터의 순익은 각각 16억7000만달러, 3652만달러로 각각 38%, 95% 감소했다. 주당순이익도 각각 2.68달러, 0.17달러로 예상치 2.67달러, 0.20달러를 하회했다.

bernard0202@newspim.com

[관련기사]

[관련키워드]

미국 실적 기업 S&P500

GAM - 해외주식 투자 도우미

퀀티넘 ② 오라클·HPE와 양자 컴퓨팅 파트너십

퀀티넘 ① 상장 후 첫 성적표에 주가 28% 급등

[홍콩 대장주] 메이퇀 ③ 신성장 동력의 '폭발적 성장'

[홍콩 대장주] 메이퇀② 실적은 고속 상승, 밸류는 역대 저점

[뉴스핌 베스트 기사]

사진

홈플러스 67개 점포 재개장 [서울=뉴스핌] 김용석 기자 = 임시 휴업 이후 지난 7일 가오픈으로 영업을 재개한 홈플러스가 13일 전국 67개 점포의 정식 재개장에 들어갔다. 홈플러스가 13일 재개장에 들어갔다. [사진 = 뉴스핌DB] 무엇보다 관건은 매출 회복 속도다. 홈플러스는 법원이 정한 회생 계획안 가결 최종 기한인 9월 4일까지 약 3주 동안 정상화 가능성을 입증하고 채권자들을 설득해야 한다. 회생 계획안이 부결되거나 회생 절차가 다시 폐지될 경우 청산 위험이 커질 수 있다. 공교롭게도 정식 개장 이후 첫 주말은 경쟁사인 이마트와 롯데마트가 광복절 연휴 장보기 수요를 겨냥해 대규모 할인전에 돌입하는 시점과 겹쳤다. 여기에 훼손된 공급망 복구와 대주주 책임을 둘러싼 노조의 반발까지 맞물리면서 회생의 첫 관문을 맞게 됐다. 유통업계에 따르면 홈플러스는 이날 전국 67개 점포의 정식 재개장에 들어갔다. 이 가운데 59개 점포는 온라인 배송도 함께 재개했다. 홈플러스는 지난달 13일 자금난을 이유로 임시 휴업에 들어간 뒤 2000억 원 규모의 긴급 운영 자금(DIP)을 확보했고, 지난 7일 67개 점포의 가오픈을 시작했다. 이후 12일까지 협력업체들과 납품 조건을 협의하고 상품 입고와 시스템 보완 작업을 진행했다. 정식 개장에 맞춰 고객 유입을 위한 할인 행사도 마련했다. 마이홈플러스 회원을 대상으로 13일부터 나흘간 한우 전 품목을 최대 50% 할인 판매한다. 14일부터 사흘간은 당당 후라이드 치킨을 50% 할인한 3490원에 선보이며, 한돈 일품포크 삼겹살·목심은 40% 할인한 100g당 1980원에 판매한다. 2000억 원 규모의 긴급 운영 자금(DIP)을 확보한 홈플러스가 13일 정식 개장했다. 사진은 서울 시내 한 홈플러스 매장. khwphoto@newspim.com ◆ 이마트·롯데마트는 연휴 할인전 문제는 빅2도 같은 시기에 대규모 할인전에 나선다는 점이다. 이마트와 롯데마트는 통상 월초를 중심으로 대표 할인 행사를 열어왔지만, 이번 8월에는 말복과 광복절, 대체 공휴일로 이어지는 연휴 수요를 겨냥해 행사를 두 차례로 확대했다. 이에 따라 두 회사의 두 번째 할인 행사가 홈플러스 정식 재개장 시기와 겹치게 됐다. 롯데마트는 홈플러스 재개장일인 13일부터 17일까지 닷새간 '통 큰데이' 행사를 진행한다. '통 큰 통닭'과 완도 활전복, 삼겹살·목심, 러시아산 활대게 등을 할인 판매하고, 한우 등심·국거리·불고기 등도 행사 대상에 포함했다. 이마트는 14일부터 17일까지 나흘간 '고래잇 페스타' 2차 행사를 연다. 신선식품과 델리, 간편식, 생필품 등을 최대 50% 할인하는 가운데 제주산 광어회와 광어회 필렛을 반값 수준에 판매한다. 이마트 관계자는 "올여름 기록적인 폭염으로 물가 부담이 커진 만큼 8월에는 고래잇 페스타를 2회로 확대 운영해 고객들이 체감할 수 있는 가격 혜택을 강화했다"고 말했다. 그동안 홈플러스의 점포 휴업·폐점 여파로 인근 이마트와 롯데마트 매출이 두 자릿수 증가하는 등 반사이익이 나타난 것으로 집계됐다. 신한투자증권은 홈플러스 매출의 30%가 경쟁사로 이동하면 이마트·롯데쇼핑 매출이 최대 1조5000억원 증가할 수 있다고 전망하기도 했다. ◆ 공급망 복구가 변수…안정적인 납품과 상품 확보돼야 두 경쟁사가 사전에 대규모 행사 물량을 확보해둔 것과 달리 홈플러스는 기업 회생 절차와 임시 휴업을 거치며 훼손된 공급망을 복구하는 단계에 있다. 협력업체 다수가 선결제나 결제 기한 단축을 요구하면서 납품 협상이 길어지고 있으며, 공익 채권 미변제 논란도 거래 신뢰 회복을 어렵게 하는 요인으로 남아 있다. 홈플러스는 신규로 공급받는 상품의 대금을 우선 지급하는 조건 등을 제시하며 협력업체 설득에 나선 것으로 알려졌다. 기존 채권과 신규 납품분의 지급 조건을 구분해 거래를 재개하는 방식이다. 자금 회수가 빠르고 집객 효과가 큰 신선식품과 자체 브랜드(PB) 상품 중심으로 매대를 구성한 것도 이런 사정과 무관하지 않다. 홈플러스는 기존 복층 매장을 단층 중심으로 재편하고 식품·생필품과 PB 상품에 집중하는 이른바 '트레이더 조'형 모델도 추진하고 있다. 다만 이 같은 사업 모델 전환이 성과를 내기 위해서는 안정적인 납품과 점포별 상품 구색 확보가 선행돼야 한다. 홈플러스 마트산업노조는 "MBK는 끝내 청산을 시도할 것"이라며 "그 전에 '제대로 된 회사'에 인수 합병(M&A)이 이뤄져야 한다"고 주장했다. 최대 주주인 MBK파트너스가 경영에서 물러나고 새로운 인수 주체가 나서야 한다는 요구다. 다만 현재 시장에서는 홈플러스 인수 의향을 공개적으로 밝힌 기업을 찾기 어려운 상황이다. 시장에서는 인수 금액뿐 아니라 고용 승계와 노사 관계, 잠재 채무 등도 인수자의 부담 요인으로 거론된다. 앞서 최대 채권자인 메리츠금융그룹과 MBK파트너스는 2000억원 규모의 DIP 조달과 대주주 책임을 둘러싸고 수개월째 공방을 벌여왔다. MBK와 메리츠가 자금 지원 조건과 보증 책임을 놓고 대립하는 동안 노조는 양측의 책임 있는 조치와 정부 개입을 요구해왔다. 결국 이번 첫 연휴 주말의 판매 실적은 단순한 유통 3사의 할인 경쟁을 넘어 홈플러스의 정상화 가능성을 가늠하는 시험대가 될 전망이다. fineview@newspim.com 2026-08-13 08:46

사진

美 7월 소비자물가 3.4%로 둔화 [서울=뉴스핌] 고인원 기자= 미국의 7월 소비자물가 상승세가 시장 예상에 부합하며 완만한 흐름을 보였다. 올해 초 중동 분쟁에 따른 에너지 가격 급등으로 커졌던 인플레이션 압력이 다소 진정되고 있다는 신호로 해석되면서 미 연방준비제도(Fed·연준)의 9월 추가 금리 인상 가능성도 낮아졌다. 미 노동부 노동통계국(BLS)은 12일(현지시간) 7월 소비자물가지수(CPI)가 전월 대비 0.1% 상승했다고 밝혔다. 6월에는 0.4% 하락해 6년 만에 처음으로 월간 기준 하락세를 기록했다. 전년 대비 CPI 상승률은 3.4%로 6월의 3.5%에서 둔화했다. 변동성이 큰 식품과 에너지를 제외한 근원 CPI는 전월 대비 0.2% 상승했다. 6월에는 보합이었다. 전년 대비 근원 CPI 상승률 역시 2.6%에서 2.5%로 낮아졌다. 헤드라인과 근원 CPI의 전월 대비 상승률은 모두 로이터와 다우존스가 집계한 시장 전망치에 부합했다. 미국 여성이 생활용품점 '달러트리'에서 식료품을 구입하고 있다. 2018.08.30 [사진=블룸버그] 물가 상승률은 여전히 연준의 목표치인 2%를 웃돌고 있지만, 6월에 이어 7월에도 월간 물가 흐름이 비교적 안정적으로 나타나면서 올해 초 에너지 가격 급등으로 촉발됐던 인플레이션 압력이 완화되고 있다는 평가가 나온다. 연준은 공식 물가 목표를 판단할 때 CPI보다 개인소비지출(PCE) 물가지수를 더 중시한다. ◆ CPI 예상 부합…9월 금리 인상 확률 42%로 하락 이번 CPI는 지난주 발표된 미국 고용보고서에서 예상 밖의 일자리 감소가 확인된 직후 나온 것이어서 연준의 향후 통화정책에 대한 시장의 관심이 더욱 컸다. CPI 발표 전 CME 페드워치에 반영된 연준의 9월 금리 인상 가능성은 약 46%였다. 지표 발표 이후에는 42%로 떨어졌다. 금융시장도 즉각 반응했다. 미국 주가지수 선물은 상승폭을 확대했고 미 국채 수익률은 전 구간에서 하락했다. 7월 물가와 고용이 모두 비교적 완만하게 나타나면서 연준이 당장 추가 금리 인상에 나서야 할 필요성이 줄었다는 기대가 반영된 것으로 풀이된다. 연준은 지난달 연방공개시장위원회(FOMC)에서 기준금리인 연방기금금리 목표 범위를 3.50~3.75%로 동결했다. 다음 FOMC는 9월 15~16일 열린다. 다만 연준 정책위원들은 9월 회의에 앞서 8월 CPI와 고용보고서를 추가로 확인할 수 있다. 이코노미스트들은 최근 국제유가가 다시 상승한 만큼 8월에는 소비자물가 상승세가 다소 빨라질 가능성이 있다고 보고 있다. 계절적 왜곡 요인이 사라지면서 고용 증가세도 반등할 것으로 전망된다. ◆ 에너지 가격 1.5%↓…주거비가 CPI 상승분 3분의 2 세부 항목에서는 에너지 가격 하락이 전체 물가 상승을 억제했다. 7월 에너지 가격은 전월 대비 1.5% 떨어졌다. 6월 5.7% 급락한 데 이어 두 달 연속 하락했다. 다만 앞선 몇 달간 국제유가가 크게 오른 영향으로 전년 대비로는 여전히 14.7% 상승한 상태다. 이란에 대한 공격이 시작된 직후인 지난 3월에는 에너지 가격이 한 달 만에 10.9% 급등했다. 식품 가격과 주거비는 각각 전월 대비 0.1% 상승했다. 특히 주거비는 그동안 인플레이션이 연준의 목표치인 2%를 웃돌게 만든 주요 요인 가운데 하나다. 7월 주거비 상승폭 자체는 크지 않았지만 전체 헤드라인 CPI 상승분의 약 3분의 2를 차지했다고 BLS는 설명했다. 신차 가격은 전월 대비 0.1%, 중고차와 트럭 가격은 0.4% 상승했다. 의료비는 0.4% 올랐고 항공료는 2.2% 뛰었다. 이란의 호르무즈 해협 봉쇄를 이미지화 한 일러스트 [사진=로이터 뉴스핌] ◆ 유가 재상승은 변수…8월 물가 다시 뛸 가능성 시장에서는 7월 CPI가 금리 인상 우려를 낮췄지만 인플레이션 위험이 완전히 사라진 것은 아니라는 지적도 나온다. 중동 분쟁으로 국제유가가 다시 상승하고 있기 때문이다. 미국이 원유 순수출국인 데다 그동안 석유 재고를 줄이면서 유가 급등이 경제에 미치는 충격을 일부 흡수했지만, 일부 이코노미스트들은 이런 상황이 무기한 지속되기는 어렵다고 지적했다. 미국을 비롯한 주요국이 결국 줄어든 석유 재고를 다시 채워야 하는 만큼 원유 수요가 늘어나면서 국제유가가 높은 수준을 유지할 가능성이 있다는 것이다. 도널드 트럼프 미국 대통령도 이번 주 공개된 인터뷰에서 이란을 "교활한 협상가들"이라고 비난하며 대이란 군사 대응 가능성을 열어뒀다. 중동 정세가 다시 악화해 국제유가가 추가 상승할 경우 8월 이후 미국 물가에도 다시 상승 압력이 가해질 수 있다. 7월의 완만한 물가 상승은 연준의 추가 금리 인상 우려를 낮췄지만 미국 소비자들의 부담이 크게 줄었다고 보기는 어렵다. 물가 수준 자체가 여전히 높은 데다 임금 상승세가 물가를 충분히 따라가지 못하고 있기 때문이다. 높은 생활비는 트럼프 대통령에 대한 미국인들의 평가에도 부담으로 작용하고 있으며, 오는 11월 미 의회의 향후 2년간 주도권을 결정할 중간선거에서도 주요 쟁점이 될 전망이다. koinwon@newspim.com 2026-08-12 22:07