전체기사 최신뉴스 GAM
KYD 디데이
마켓

속보

더보기

"삼성SDI, 중대형 2차전지 달고 한단계 도약"-솔로몬

기사입력 : 2011년01월13일 08:25

최종수정 : 2011년01월13일 08:25

[뉴스핌=신동진 기자] 삼성SDI가 올해 연말 시작될 중대형 2차전지사업 매출로 한단계 도약할 것이란 전망이 나왔다.

솔로몬투자증권 김정수 애널리스트는 13일 "올 연말을 기점으로 중대형 2차전지사업의 매출이 시작 될 것으로 예상된다"며 "한단계 도약할 수 있는 기점이 될 것으로 기대한다"고 내다봤다.

그는 "연말부터 자동차 2차전지는 크라이슬러 FIAT 500향을 시작으로, ESS사업은 AES에 공급을 기점으로 중대형 2차전지에 대한 기대가 현실화될 것"이라고 덧붙였다.

다음은 리포트 내용.

- 4분기 실적은 IT 수요 둔화로 예상보다 소폭 하회 전망

2010년 4분기 예상 실적은 매출 1조 2,148억원(-9.9% QoQ), 영업이익 684억원(-44.7% QoQ)으로 기존 추정치에서 매출은 소폭, 영업이익은 13.9% 하향함.

그 이유로는 1) 노트 PC가 수요 회복세를 보이고는 있으나 계절적인 영향과 연말 재고조정으로 인해 노트PC향 원형 2차전지 출하량 및 ASP가 둔화되었고, 2) 예상보
다 길어졌던 TV 시장의 재고조정으로 인해 PDP 실적도 전분기 대비 감소할 것으로 예상하기 때문임.

2011년 예상 실적은 1분기에 영업이익 624억원(-8.8% QoQ)으로 저점을 기록한 후 우상향할 것으로 전망함.

- 6개월 목표주가 220,000원 및 BUY 투자의견 유지

2010년 4분기 실적추정을 토대로 2011년 영업이익을 4.5% 하향함. 그러나, 순이익은 지분법으로 반영되는 삼성모바일디스플레이 AMOLED의 수율향상 및 시장확대로 손익 증가가 예상되므로 2.0% 상향 조정함. 목표주가는 기존 220,000원을 유지함.

이는 2011년 실적전망 기준 PER 22.3배, PBR 1.8배에 해당함. 현주가는 2011년 실적전망기준 PER 17.4배, PBR 1.5배이며, 실적향상에 따라 밸류에이션에 대한 부담을 해소하고 있는 상황으로 상승 여력은 충분하다고 판단됨.

- 단기적 스마트 디바이스 확대, 중장기적 ESS 및 전기차 수혜 전망

동사는 스마트 디바이스에 필수적인 소형 2차전지에서 양적으로 2010년 MS 1위를 달성하며 시장 지배력을 확고히 하였으며, 질적으로도 슬림화 디자인 추세에 따라 수요가 증가하고 있는 리튬폴리머 전지에서 경쟁력을 확보하여 수익성도 확보하였음.

또한 고객면에서도 태블릿 PC 및 스마트폰에서 향후 글로벌 선두다툼을 벌일 것으로 예상되는 애플과 삼성전자를 Captive로 확보하여 스마트 디바이스 시장 확대의 수혜를 누릴 것으로 전망함.

올 연말을 기점으로 중대형 2차전지사업의 매출이 시작 될것으로 예상되므로 동사는 한단계 도약할 수 있는 기점이 될 것으로 예상함.

연말부터 자동차 2차전지는 크라이슬러 FIAT 500향을 시작으로, ESS사업은 AES에 공급을 기점으로 중대형 2차전지에 대한 기대가 현실화될 것임.



▶ 글로벌 투자시대의 프리미엄 마켓정보 “뉴스핌 골드 클럽”
▶ 뉴스핌 Zero쿠폰 탄생! 명품증권방송 최저가 + 주식매매수수료 무료”


[뉴스핌 Newspim]신동진 기자 (sdjinny@newspim.com)

[뉴스핌 베스트 기사]

사진
李대통령, 이시바 총리와 전화통화 [서울=뉴스핌] 이영태 선임기자 = 이재명 대통령은 9일 이시바 시게루(石破茂) 일본 총리와 25분간 취임 후 첫 전화통화를 갖고 성숙한 한일관계 구축에 의견을 같이했다. 강유정 대변인은 이날 오후 용산 대통령실 브리핑에서 "이 대통령은 9일 오후 이시바 시게루 일본 총리와 약 25분간 첫 통화를 가졌다"며 이같이 밝혔다. 이 대통령이 지난 4일 취임 이후 해외 정상과 전화 통화를 한 것은 지난 6일 도널드 트럼프 미국 대통령에 이어 이시바 총리가 두 번째다. 이재명 대통령이 9일 이시바 시게루(石破茂) 일본 총리와 취임 후 첫 전화통화를 갖고 있다. 2025.6.9 [사진=이재명 대통령 X] 먼저 이 대통령은 이시바 총리의 대통령 취임 축하에 사의를 표하고, 오늘날의 전략적 환경 속에서 한일관계의 중요성이 더욱 증대되고 있음을 강조했다. 아울러 "한일 양국이 상호 국익의 관점에서 미래의 도전과제에 같이 대응하고 상생할 수 있는 방향을 모색해 나갈 수 있기를 기대한다"고 말했다. 강 대변인은 "양 정상은 상호 존중과 신뢰, 책임 있는 자세를 바탕으로 보다 견고하고 성숙한 한일관계를 만들어 나가자는 데 의견을 모았다"며 "특히 한일 국교 정상화 60주년을 맞는 올해, 양국 국민들 간의 활발한 교류 흐름에 주목하면서 당국 간 의사소통도 더욱 강화해 나가자고 했다"고 전했다. 또한 "양 정상은 그간 한미일 협력의 성과를 평가하고, 앞으로도 한미일 협력의 틀 안에서 다양한 지정학적 위기에 대응해 나가기 위한 노력을 더해 나가자고 했다"고 부연했다. 양 정상은 향후 직접 만나 한일관계 발전 방향을 비롯한 상호관심사에 대해 심도있는 대화를 나누기로 했다. 이재명 대통령이 9일 이시바 시게루(石破茂) 일본 총리와 취임 후 첫 전화통화를 갖고 있다. 2025.6.9 [사진=이재명 대통령 X] 교도통신 등 일본 언론들도 이날 이 대통령과 이시바 총리가 첫 전화 통화를 했다고 일본 정부 관계자를 인용해 전했다. 일본 TBS뉴스에 따르면 이시바 총리는 이날 통화에서 "이 대통령과 한일, 한미일 협력을 활성화하고 싶다"는 의향을 전했다. 방송은 도널드 트럼프 미국 행정부의 관세정책 대응 등에 대해서도 양국 정상 간 의견이 오갔을 것으로 보인다고 보도했다. 앞서 이시바 총리는 지난 4일 기자들에게 이 대통령 취임과 관련해 "한국 민주주의의 결과이며 한국 국민의 선택에 경의를 표하고 당선과 취임을 축하드린다"고 밝힌 바 있다 이재명 정권 출범에 따른 셔틀외교 재개를 묻는 질문엔 "정부가 구성돼 기능할 수 있게 되면 한·일 정상회담을 가능한 조속히 하는 것이 좋다"고 말했다. 그는 또 올해가 한일 국교 정상화 60주년인 점을 언급하며 "이번 60주년을 계기로 이재명 대통령과 함께 한일 및 한미일 협력을 활성화하고 싶다. 이것이 (국교 정상화) 60주년의 큰 의의라고 생각한다"고 강조했다. medialyt@newspim.com 2025-06-09 14:09
사진
구름 많고 낮 더위...서울·경기 오전 소나기 [서울=뉴스핌] 박우진 기자 = 화요일 10일 전국은 대체로 구름이 많거나 흐리다가 낮에는 무더운 날씨가 나타나겠다. 중부지방과 충남은 오전 한때 소나기가 내리겠다. 기상청과 케이웨더에 따르면, 이날 전국은 서해상에 위치한 고기압의 가장자리에 들겠으나 제주도는 남쪽 해상을 지나는 기압골의 영향을 받겠다. 전국이 구름이 많거나 흐리겠다. 서울과 경기, 강원영서, 충남북부에는 오전 한때 소나기가 오겠다. 예상 강수량은 5~15mm다 아침 최저기온은 17~21도, 낮 최고기온은 22~33도가 되겠다. [서울=뉴스핌] 김학선 기자 = 봄비가 내린 22일 서울 여의도 국회 인근에서 우산을 쓴 시민들이 발걸음을 재촉하고 있다. 기상청은 이날 전국에서 봄비가 내리며 영남은 최대 80㎜, 수도권은 최대 50㎜에 달하는 많은 비가 내릴 것으로 예보했다. 2025.04.22 yooksa@newspim.com 지역별 아침 최저기온은 ▲서울 20도 ▲인천 15도 ▲춘천 18도 ▲강릉 22도 ▲대전 20도 ▲대구 20도 ▲부산 20도 ▲전주 19도 ▲광주 20도 ▲제주 19도다. 낮 최고기온은 ▲서울 26도 ▲인천 20도 ▲춘천 26도 ▲강릉 31도 ▲대전 29도 ▲대구 33도 ▲부산 26도 ▲전주 30도 ▲광주 29도 ▲제주 26도다. 미세먼지 농도는 오전에 세종, 대전, 충북에서 '한때 나쁨'을 기록하겠고, 그 밖의 지역은 '보통'을 나타내겠다. 오후에는 전국이 '보통'이다. 바다의 물결은 동해상에서 0.5~1.5m, 서해와 남해상에서 0.5~1.5m로 일겠다. krawjp@newspim.com 2025-06-10 06:22
안다쇼핑
Top으로 이동